HOLD:荷兰反监管加压：小规模加密公司如何规避挤出风险？

作者：罗滔

2020年1月发布的欧盟第五反指令震动了欧洲加密货币行业。荷兰则在新规基础上施加了更严格的解释，加大了加密货币公司的合规压力，小规模企业的挤出效应凸显。

Bittr创始人RubenWaterman近日宣布，由于该单人运营的交易所没有足够的资金满足新规的要求，因此，将于4月28日之前关闭其于2018年推出的比特币交易所。

据荷兰中央银行(DNB)估计，不包含其他合规成本，仅加密货币公司的注册费用就需要花费3.65万美元。这反映了欧盟范围内小规模加密货币公司发展的普遍障碍。

动态 | 荷兰零售集团Ahold遭男子威胁，被要求向其支付比特币:北荷兰省法院判处一名23岁男子有期徒刑两年，因其向荷兰零售商Albert?Heijn的母公司荷兰零售集团Ahold发出威胁，并要求Ahold向其支付比特币，否则将向Albert?Heijn超市中的产品中下。最终，Ahold并未向犯罪者付款，Albert Heijn的客户也没有受到任何影响。（NL Times）[2020/2/22]

为满足新规要求，加密货币公司需自掏腰包支付监管费用，并聘请律师或任命专门的合规官员，或寻找第三方管理机构管理除注册费之外的合规成本。而这对于规模较小的加密公司而言，是难以实现的。

历史上的今天 | 荷兰银行推出区块链银行账户“消除”托管账户:1.2018年2月17日，荷兰“四大银行”之一荷兰银行推出了一项新服务，通过区块链向个人客户发放银行账户，作为第三方托管账户的替代品。其与荷兰银行清算银行建立的基于区块链的银行账户旨在通过“消除代管账户管理成本”，削减组织管理成本。

2.2018年2月17日，Bitfinex宣布将推出基于Eos.io平台的分布式加密货币兑换平台Eosfinex，这是个使用Eos.io分散式应用程序基础架构托管的交换平台。

3.2018年2月17日，知名市场研究公司Autonomous Next和对冲基金数据库服务提供商Eurekahedge发布全球数字货币对冲基金分析，其中显示，相比于四个月前，数字货币对冲基金数量已经翻了一番，而对冲基金投资回报率更是高达1477.85%。[2019/2/17]

荷兰土地登记处将在全国房地产方面测试区块链技术:据cointelegraph援引当地科技平台Computable 5月31日的报道，荷兰土地登记处预计将在全国房地产方面测试区块链技术。土地登记处的企业架构师Koen Huisstede表示，该机构正在寻求理解区块链技术对房地产领域的意义，并预计区块链解决方案将在“一至三年内”融入其系统。[2018/6/2]

荷兰移植举措饱受争议

欧盟第五反指令在制度设计上为欧盟成员国设定了最低的合规标准，荷兰财政部(FIN)和荷兰中央银行(DNB)对指令设置了更为严格的解释，对此，荷兰加密货币行业与之产生了强烈的分歧。

比利时、卢森堡、荷兰签署协议结成区块链合作联盟: 近日，比利时金融科技平台B-Hive、卢森堡金融技术局（LHoFT）和荷兰国家区块链联盟（Dutch Blockchain Coalition）在布鲁塞尔签署了为期一年的合作协议，将在分布式账本技术上进行合作。在未来一年里，他们将在如何使用区块链知识为商业社会创造价值中交换意见，并共同为分布式账本技术制定欧洲和国际标准。此外，三家机构还将在跨境案例中合作，以“自我主权身份的角度”来审视通过区块链管理身份的含义，即公民和企业可以在不依赖中央权威的情况下管理自己的身份数据。[2018/2/23]

解释赋予了金融情报部门和执法部门更大的权力和影响力。要求加密货币交易所和托管服务提供商支付自己的监管费用，并接受当地监管机构的注册程序，同时需证明其遵守彻底的“了解您的客户”和反AML程序。

加密货币公司认为，这可能会对年轻的加密货币行业造成无法弥补的损害。一方面，监管机构建立了一个事实上的许可制度，甚至可以说是变相的“发牌”，远远超越了欧盟指令规定的注册要求。另一方面，增加的合规成本可能会给该领域的小型公司造成负担，并可能迫使一些公司进行合并。

荷兰财政部(FIN)则表示，其实施的是注册制，并表示其已经按照政务院的要求进行了必要的修改，该草案没有超出AMLD5要求的范围。

荷兰加密货币基金Icoinic的董事表示了对小公司的担忧，与通常情况下按交易量收费的模式相比，现在每个市场参与者都必须为监督支付固定的监管费用，对于小企业来说显然不够公平。

然而，荷兰监管机构的决心似乎难以动摇。曾由于疏于监管，导致荷兰最大的银行荷兰国际集团于2008年破产，因此，反监管的加强存在必然。荷兰参议员Apeldoorn也同时表示，寻找一种不会改变市场中小规模参与者的柔和的监管政策仍然是我们的目标。

企业迫于监管压力转移阵地

Bittr的被迫关闭并非个例。在新规正式实施前，Derbit便表示迫于合规压力，考虑将交易所总部从荷兰迁移至巴拿马。

“我们认为，加密货币市场应该对大多数人免费开放，而新法规将对大多数交易者设置了过高的壁垒。”

此外，荷兰股票交易所Txbit将公司迁移至了爱沙尼亚，SimpleCoin也选择提前将采矿池关闭，以避免遵守新规。

不可否认，对小企业来说，短期内转移阵地不失为一个有效的解决办法，但长远来看，无法保证欧盟其他国家在反指令上的适用上不会施加更为严格的举措，不确定性始终存在。

小规模加密企业出路何在？

当前，荷兰在加密货币的发展上毫不逊色，荷兰中央银行(DNB)正在考虑推出央行数字货币，并表示愿意成为欧洲CBDC的研究、开发和部署中心。

可以看到，荷兰为加密货币的发展付出了不小的努力，而良好的运营环境同样离不开严格的监管，因此，反合规的加强势在必行，也无法避免。

荷兰新规某种程度上也反映了监管机构对加密货币行业的期望。对于小规模加密货币公司以及初创企业而言，如何在较高的合规标准下找到合适的发展路径，是亟待探索的课题。对荷兰监管机构来说，如何赋予政策柔和性和包容性，对于减少小规模企业和初创企业的挤出效应，释放市场活力具有重要意义。

标签：加密货币区块链BITHOLD加密货币局女人区块链通俗易懂的例子图bitant币农场不开放了Threshold Network

Fil热门资讯